recolección de pérdida de impuestos

Una cosa útil que puede hacer con su cartera durante las caídas del mercado es verificar sus cuentas imponibles para oportunidades de recolección de pérdida de impuestos. (Nota: la recolección de pérdidas de impuestos no se aplica a las cuentas IRA u otras cuentas protegidas por impuestos.)

para explicar lo que es la recolección con pérdida de impuestos, veamos un ejemplo.

Mary está en el tramo de impuestos del 24%. A principios de año, Mary compró Vanguard 100,000 del Vanguard Total International Stock Index Fund en su cuenta imponible., E imaginemos que a partir de hoy, vale aproximadamente 9 93,000. Para tax-loss harvest, Mary vendería ese fondo, reconociendo así una pérdida de capital de 7 7,000. Y Mary usaría las ganancias de la venta para comprar otro fondo para servir como reemplazo en su cartera.

Mary puede usar la pérdida de capital de 7 7,000 para compensar cualquier ganancia de capital que haya obtenido este año. Y si las pérdidas de capital de Mary exceden sus ganancias de capital para el año, ella puede usar hasta 3 3,000 de su pérdida de capital neta para compensar los ingresos ordinarios, reduciendo así su impuesto sobre la renta en 7 720 (es decir, $3,000 x 24%)., Si todavía tiene pérdidas de capital restantes después de eso, pueden ser arrastradas para ser utilizadas en años futuros (sujeto a la misma limitación).

¿Cuál es el punto?

es posible que haya notado, sin embargo, que cuando finalmente venda el fondo de reemplazo, su ganancia de capital será mayor de lo que habría sido si no hubiera cosechado la pérdida de impuestos (porque el fondo de reemplazo se habrá comprado a un precio más bajo que el fondo original).,

para volver a nuestro ejemplo anterior, si Mary usa sus 9 93,000 para comprar Vanguard FTSE All-World Ex-US Index, que vende unos años más tarde por 1 130,000, su ganancia de capital a largo plazo será de 3 37,000 en lugar de 3 30,000.

entonces, ¿Mary todavía salió adelante? Sí, por algunas razones.

primero, si nada más, ella aplazó sus impuestos por unos años-en esencia obteniendo un préstamo sin intereses del Tío Sam.,

en segundo lugar, si pudo usar cualquiera de sus pérdidas de capital de 7 7,000 para compensar los ingresos ordinarios (o las ganancias de capital a corto plazo), entonces la pérdida de capital le ahorró dinero a una tasa del 24% (porque está en el tramo impositivo del 24%). Cuando venda el fondo de reemplazo, la ganancia de capital a largo plazo se gravará a una tasa más baja (probablemente 15%).

finalmente, si Mary hubiera terminado muriendo antes de vender el fondo, los ahorros de la recolección de pérdidas de impuestos serían ganancias puras (porque sus herederos recibirán el valor de mercado actual del fondo como su base de costo cuando lo hereden).,

cuándo cosechar con pérdida de impuestos

muchos inversores buscan oportunidades de cosecha con pérdida de impuestos justo antes de fin de año, cuando comienzan a pensar en impuestos. Si bien eso está perfectamente bien, puede ser ventajoso verificar varias veces durante el año. Las inversiones pueden ser volátiles, y es completamente posible que una oportunidad de recolección de pérdidas de impuestos surja a principios del año, solo para desaparecer antes de fin de año.

trampa potencial: la regla de la venta de lavado

el lugar donde la gente a menudo tropieza es al activar accidentalmente la regla de» venta de lavado»., Una venta de lavado ocurre cuando usted:

1. vende una inversión por una pérdida, Y
2. compra valores «sustancialmente idénticos» dentro de los 30 días antes o después de la venta.

cuando se produce una venta de lavado, la pérdida se rechaza. Afortunadamente, la base de costo de sus nuevas acciones se ajusta al alza por una cantidad igual a la pérdida no permitida para que cuando venda las acciones en el futuro, suponiendo que no active la regla de venta de lavado una vez más, pueda reclamar la pérdida (o, dependiendo de las circunstancias, una ganancia de capital menor).,

Ejemplo: Catherine compra 100 acciones de una acción a 3 38 por acción. Unos meses más tarde, Catherine vende las acciones por $25 por acción. Cinco días después, ella compra otras 100 acciones de la misma acción a 2 29 por acción. Debido a que compró nuevas acciones dentro de los 30 días de la venta, se activará la regla de la venta de lavado, y la pérdida de Catherine de $13 por acción será anulada. Su base de costo en las nuevas acciones, sin embargo, será de 4 42 por acción (price 29 precio de compra + 1 13 de la pérdida no permitida), lo que permite una mayor pérdida de capital o menor ganancia de capital cuando venda las acciones en el futuro.,

ventas de lavado debido a las transacciones de un cónyuge

algunos inversores esperan evitar la regla de venta de lavado haciendo que su cónyuge compre una inversión en particular al mismo tiempo que la venden por una pérdida. Pero, como se explica en la Publicación 550 del IRS, esto no funciona. Con el propósito de desencadenar una venta de lavado, su cónyuge comprando o vendiendo una inversión tiene el mismo efecto que usted comprando o vendiendo la inversión.,

ventas de lavado debido a la compra en una cuenta IRA

otros inversores intentan evitar una venta de lavado vendiendo una inversión por una pérdida en su cuenta imponible, luego comprando la misma inversión en su cuenta IRA, con la idea de que la cuenta IRA se titula de manera diferente a la cuenta imponible, por lo que no activaría una venta de lavado.

Esto tampoco funciona. Comprar una inversión «sustancialmente idéntica» en su cuenta IRA (ya sea Roth o tradicional) dentro de los 30 días de la venta resultará en una venta de lavado.,

ventas de lavado debido a la compra dentro de los 30 días anteriores a la venta

finalmente, muchos inversores piensan que las ventas de lavado solo ocurren si vuelve a comprar la inversión poco después de venderla. Es decir, se olvidan de que una venta de lavado puede ocurrir si usted compra acciones dentro de los 30 días anteriores a la venta.

Ejemplo: El 1 de enero, Josh compra 100 acciones de Vanguard Total Stock Market ETF en su cuenta de corretaje por $60 por acción. El 15 de enero, Josh compra otras 100 acciones por 5 58 por acción. El 20 de enero, Josh vende 100 acciones, a un precio de 5 56 por acción. Josh tiene una venta de lavado., Su pérdida será anulada y agregada a la base de costo de sus 100 acciones restantes.

tenga en cuenta, sin embargo, que no tiene que preocuparse por las ventas de lavado si liquida todas sus acciones de una inversión determinada y no recompra valores sustancialmente idénticos dentro de los 30 días.

ejemplo: el 1 de enero, Lucy compra 100 acciones de Vanguard Total Stock Market ETF en su cuenta de corretaje, a un precio de $60 por acción. El 10 de enero, Lucy vende sus 100 acciones por 5 55 por acción, y no compra valores sustancialmente idénticos en ninguna de sus cuentas dentro de los próximos 30 días., Lucy podrá reclamar su pérdida de 5 5 por acción, a pesar del hecho de que una compra ocurrió dentro de los 30 días anteriores a la venta.

Wash ventas de compra en un 401 (k)

actualización: Algunos lectores preguntaron si una venta de lavado puede activarse cuando, después de vender una inversión por una pérdida en una cuenta imponible, se compran valores sustancialmente idénticos en un 401(k) o 403(B).

esta respuesta es un poco más complicada. La sección 1091 del Código de Rentas Internas es la ley que crea la regla de la venta de lavado. No menciona las cuentas de jubilación en absoluto., La regla sobre las ventas de lavado que se activan a partir de compras en una IRA proviene de la sentencia de ingresos del IRS 2008-5. Si lee el fallo, verá que se refiere específicamente a las IRA y no menciona 401(k) u otros planes de jubilación patrocinados por el empleador.

a mi leal saber y entender, no hay una decisión oficial del IRS que hable específicamente de las ventas de lavado creadas por una transacción en un 401(k). En otras palabras, no tengo conocimiento de ninguna fuente de autoridad legal que diga claramente que una compra en un 401(k) desencadenaría una venta de lavado.,

sin embargo, en mi opinión, parece bastante claro que la línea de razonamiento en la sentencia de ingresos vinculada anteriormente se aplicaría a los planes de jubilación patrocinados por el empleador, así como a las IRA.

así que, personalmente, no me sentiría cómodo tomando una posición sobre una declaración de impuestos que se basa en la suposición de que las compras en un 401(k) no pueden desencadenar una venta de lavado. Pero esa es mi opinión personal. Otros pueden estar en desacuerdo.

¿Qué hace que dos fondos mutuos sean «sustancialmente idénticos»?,

actualización #2: varios lectores también escribieron con preguntas sobre cómo saber si dos fondos mutuos son «sustancialmente idénticos» a los efectos de desencadenar una venta de lavado.

Desafortunadamente, no tengo conocimiento de ninguna posición oficial del IRS que proporcione una prueba de corte y secado para determinar si dos fondos mutuos son sustancialmente idénticos. Por lo que deduzco, desafiar a la gente en la regla de la venta de lavado no es una prioridad desde el punto de vista de la aplicación de impuestos.,

personalmente, mi estándar es este: si el IRS desafió mi posición, y terminé en la corte teniendo que presentar el caso de que estos dos fondos no eran sustancialmente idénticos, ¿me sentiría seguro de mi oportunidad de éxito? A menos que la respuesta sea «Sí, absolutamente», elegiría un fondo mutuo diferente (menos similar).,

por ejemplo, no me sentiría cómodo argumentando que los siguientes no son sustancialmente idénticos:

• La versión de ETF y la versión de fondo mutuo de un fondo de índice Vanguard dado,
• Dos fondos de índice o ETF que rastrean el mismo índice (incluso si sus tenencias no son idénticas), o
• Dos fondos de índice «Total market», incluso si rastrean índices ligeramente diferentes.,

En resumen, probablemente no querría usar un fondo dado como Socio de recolección de pérdidas fiscales para otro fondo a menos que no solo pudiera mostrar que las carteras subyacentes son diferentes, sino también proporcionar un gráfico que muestre que los dos fondos realmente funcionan de manera notablemente diferente. Pero, al igual que con la pregunta anterior, esta es una en la que otras personas podrían llegar racionalmente a una conclusión diferente.,

finalmente, como el Autor Taylor Larimore a menudo recuerda a los inversores en el Foro de Bogleheads: si desea gravar la pérdida de cosecha con un fondo en particular, y no quiere preocuparse por encontrar un fondo de reemplazo que sea similar pero no sustancialmente idéntico, siempre puede esperar 31 días después de la venta, y luego volver a comprar el fondo original.