Adósság-saját tőke arány, demisztifikált

növekvő üzleti igényel befektetési tőke. Amikor a vállalatok méreteznek, pénzre van szükségük a termékek elindításához, alkalmazottak felvételéhez, az ügyfelek segítéséhez és a műveletek bővítéséhez. Számos módja van a tőkebevonásnak, és mindegyiknek más hatása lesz a cégére és a növekedés ütemére.

a tőkebevonás leggyakoribb módja a saját tőke vagy az adósság. De mit jelentenek ezek mindegyike? És hogyan segítik a vállalkozásod anyagi helyzetét?, Nos, szerencséd van, mert megnézzük ezt a végleges útmutatót az adósság-részvény Arány demisztifikálásához.

a tőkeáttétel az a kifejezés, amelyet egy vállalkozás üzleti tevékenységek és eszközvásárlások finanszírozására történő adósságfelhasználásának leírására használnak., Amikor az adósság az elsődleges módja annak, hogy egy vállalat finanszírozza üzleti tevékenységét, úgy tekintik, hogy nagyon tőkeáttételes. Ha nagyon tőkeáttételes, az adósság-saját tőke arány általában magasabb.

az adósság-sajáttőke arány egy egyszerű képlet, amely megmutatja, hogyan nőtt a tőke egy vállalkozás működtetéséhez. Fontos pénzügyi mutatónak tartják, mert jelzi egy vállalat stabilitását és azt a képességét, hogy további tőkét szerezzen a növekedéshez.

fontos megjegyezni, hogy az adósság-saját tőke arány ágazatonként változik., Ennek oka az, hogy a különböző típusú vállalkozások különböző adósság-és tőkeszinteket igényelnek a működéshez és a méretezéshez.

például egy ruházati cég, amely előírja, textilek, hogy megteremtse a termék, a munkaerő össze a ruhát, raktárak, hogy az áruházban a termékek, illetve a brick-and-mortar üzletek eladni a terméket ügyfelek valószínűleg továbbra is több az adósság, mint egy tech cég, amely biztosítja, hogy a termékek az interneten, így nem kell aggódnia, tárolása fizikai termékek vagy fenntartása ügyfél-szemben a fizikai tér., Ezek a megfontolások nagymértékben befolyásolják e két vállalat adósság-részvény arányát.

miért fontos az adósság-saját tőke arány?

az adósság-sajáttőke arány egy egyszerű képlet, amely megmutatja, hogyan nőtt a tőke egy vállalkozás működtetéséhez. Fontos pénzügyi mutatónak tartják, mert jelzi egy vállalat stabilitását és azt a képességét, hogy további tőkét szerezzen a növekedéshez.

mint vállalkozó vagy kisvállalkozás tulajdonosa, az arányt akkor használják, ha kölcsönt vagy üzleti hitelkeretet igényelt.,

és a befektetők számára az adósság-részvény arány azt jelzi, hogy mennyire kockázatos befektetni egy vállalatba. Minél magasabb az adósság-részvény arány, annál kockázatosabb a befektetés.

az arány további tisztázása érdekében határozzuk meg az adósságot és a saját tőkét.

mi az adósság?

az adósság a banktól vagy magánhitelezőtől kölcsönzött pénzeszközökért fizetendő összeg. A hitelező vállalja, hogy pénzt kölcsönöz a hitelfelvevőnek, ha a hitelfelvevő megígéri, hogy visszafizeti a pénzt, valamint az adósság kamatát — a kamatot általában rendszeres időközönként fizetik., Egy vállalkozás adósságot szerez annak érdekében, hogy az alapokat működési igényekhez használja.

egy vállalatnak általában kemény eszközökre van szüksége ahhoz, hogy pénzt kölcsönözzön egy banktól vagy magánhitelezőtől. A kemény eszköz olyan termék vagy szolgáltatás követelése, amelyet a vállalat mérlegében ismernek el, és azt mutatja, hogy a hitelező az üzleti vállalkozás képes visszafizetni a kölcsönt. Ha egy cég új, vagy nincs kemény eszközök nehezebb kölcsön.

mi a saját tőke?

a saját tőke részvény vagy biztosíték, amely egy vállalat tulajdonosi érdekeit képviseli., Egyszerűen fogalmazva, ez a tulajdon egy eszköz — mint például egy cég, ingatlan, vagy autó – után a tartozás, hogy az eszköz kifizetése.

amikor egy vállalkozás sajáttőke-finanszírozást alkalmaz, a társaság részvényeit tőkéért cserébe értékesíti a befektetőknek. Ha többet szeretne megtudni, nézd meg ezt az útmutatót a saját tőke finanszírozására.

adósság-saját tőke arány Formula

most, hogy meghatároztuk az adósság-saját tőke arányt, megnézzük, hogyan kell használni., Az alábbiakban az adósság-sajáttőke arány kiszámítására szolgáló képlet található:

és itt található a képletet alkotó két elem:

• összes kötelezettség: az összes kötelezettség a vállalat összes adósságát képviseli, beleértve a rövid távú és hosszú lejáratú adósságot és egyéb kötelezettségeket (pl. kötvény-süllyedő alapok és halasztott adókötelezettségek).
• részvényesek saját tőkéje: a részvényesek saját tőkéjét úgy számítják ki, hogy kivonják az összes kötelezettséget a teljes eszközből. Az összes kötelezettség és az összes eszköz megtalálható a vállalat mérlegében.,

adósság-sajáttőke Arány példa

tegyük fel, hogy egy szoftvercég pályázik a finanszírozásra, és ki kell számítania az adósság-sajáttőke arányt. A teljes kötelezettség $300,000, a részvényesek saját tőke $ 250,000.

Itt van, amit az adósság / saját tőke arány nézne ki a cég:

Adósság / saját tőke arány = 300,000 / 250,000

Adósság / saját tőke arány = 1.2

egy adósság / saját tőke arány 1,2, befektetés kevésbé kockázatos, a hitelezők, mert az üzlet nem magas tőkeáttételű, vagy elsősorban finanszírozott adósság.,

a magas adósság-saját tőke arány azt jelzi, hogy egy vállalkozás adósságot használ a növekedés finanszírozására., Azok a vállalatok, amelyek nagy mennyiségű pénzt fektetnek be eszközökbe és műveletekbe (tőkeintenzív társaságok), gyakran magasabb adósság-részvény arányúak. A hitelezők és a befektetők számára a magas arány kockázatosabb befektetést jelent, mivel a vállalkozás nem képes elegendő pénzt termelni adósságainak visszafizetésére.

Ha az adósság-részvény arány alacsonyabb-közelebb a nullához-ez gyakran azt jelenti, hogy az üzlet nem támaszkodott hitelfelvételre a műveletek finanszírozására., A befektetők nem valószínű, hogy egy nagyon alacsony arányú társaságba fektetnek be, mert a vállalkozás nem veszi észre a potenciális nyereséget vagy értéket, amelyet a hitelfelvétel és a növekvő műveletek révén nyerhet.

egy vállalat több okból is negatív adósság-saját tőke arányt tapasztalhat, többek között:

• további adósság felvétele a veszteségek fedezésére a részvényesi tőke kibocsátása helyett.
• olyan immateriális javak, például védjegyek, kiadása, amelyek meghaladják a már meglévő részvényesi tőkeértékeket.
• nagy osztalékfizetések, amelyek meghaladják a részvényesek saját tőkéjét.,
• pénzügyi veszteség tapasztalható a nagy osztalékfizetéseket követő időszakokban.

ha ezek bármelyike előfordul, jelezhetik a részvényeseknek, a befektetőknek és a hitelezőknek a pénzügyi nehézség jeleit.

amint azt fentebb tárgyaltuk,a részvényesek saját tőkéje az összes eszköz mínusz az összes kötelezettség. Ez azonban nem ugyanaz az érték, mint az összes eszköz mínusz a teljes adósság, mivel az adósság fizetési feltételeit is figyelembe kell venni a vállalat általános pénzügyi egészségének értékelésekor.

a rövid lejáratú adósság olyan kötelezettségekből áll,amelyeket egy év alatt fizetnek. A hosszú lejáratú adósság olyan kötelezettségekből áll,amelyek egy évig vagy egy évig tartanak. Nézzünk át egy példát.

Az a társaságnak 2 millió dollár rövid lejáratú adóssága és 1 millió dollár hosszú lejáratú adóssága van., A B cégnek 1 millió dollár rövid lejáratú adóssága és 2 millió dollár hosszú lejáratú adóssága van. Mindkét vállalatnak 3 millió dollár adóssága és 3,1 millió dollár részvénytőkéje van, így mindkettő 1,03-as sajáttőkearánnyal rendelkezik.

mivel azonban a rövid lejáratú adósságot gyakrabban megújítják, a hosszú lejáratú adóssághoz képest nagyobb rövid lejáratú adósságot kockázatosnak tartanak, különösen ingadozó kamatlábak esetén. Ezt szem előtt tartva a B társaságot kevésbé kockázatosnak tekintenék, mivel több hosszú távú adóssága van, amelyet stabilabbnak tartanak.,

itt van egy hivatkozás, amely segít emlékezni a hosszú távú adósság-részvény Arány képletre.

példák a hosszú távú adósság közé jelzálog, kötvények, és a banki adósság. Csakúgy, mint a standard adósság-részvény Arány, befektetés egy üzleti kockázatosabb, ha van egy magas arány.

az adósság-sajáttőke Arány értékes eszköz a vállalkozók és a befektetők számára, és megmutatja, hogy egy vállalkozás mennyire támaszkodik az adósságra vásárlásainak és üzleti tevékenységeinek finanszírozására. Ha érdekli a vállalkozói szellem, Ismerje meg, hogyan kell elindítani egy vállalkozást.,

szerkesztő megjegyzése: Ezt a bejegyzést eredetileg 2018.október 26-án tették közzé, és átfogóan frissítették.