– Avvik vs. Covariance: En Oversikt
Varians og covariance er matematiske begreper som ofte brukes i statistikk og sannsynlighetsteori. Avviket refererer til spredningen av data som ligger rundt sin gjennomsnittsverdi, mens en covariance refererer til måling av veis forhold mellom to tilfeldige variabler.,
I tillegg til generell bruk i statistikk, både av disse vilkårene har spesifikke betydninger for investorer som godt, med henvisning til målinger tatt i aksjemarkedet og allokering av aktiva, som begge er nevnt nedenfor.
- I statistikk, avvik er spredningen av data som ligger rundt sin gjennomsnittsverdi, mens en covariance er tiltaket av veis forhold mellom to tilfeldige variabler.,
- Varians brukes av finansielle eksperter for å måle en eiendel er volatilitet, mens covariance beskriver to ulike investeringer’ avkastning over en periode av tid i forhold til ulike variabler.
- porteføljeforvalterne kan minimere risiko i en investors portefølje ved å kjøpe investeringer som har en negativ covariance til en annen.
Varians
Varians er brukt i statistikk for å beskrive spredningen mellom et datasett fra gjennomsnittsverdien., Det er beregnet ved å finne sannsynligheten vektet snitt av kvadrerte avvik fra forventet verdi. Så jo større variasjon, jo større avstand mellom tallene i settet, og de mener. I motsatt fall, en mindre avvik betyr at tallene i settet er, er nærmere gjennomsnittet.
Sammen med sin statistiske definisjonen, brukes begrepet avvik kan også brukes i en økonomisk sammenheng. Mange lager eksperter og finansielle rådgivere bruker en aksje er variansen for å måle volatiliteten., Å være i stand til å uttrykke akkurat hvor langt en gitt aksje verdi kan reise bort fra bety i et enkelt tall, er et svært nyttig indikator for hvor mye risiko en bestemt beholdning kommer med. En aksje med en høyere varians vanligvis kommer med mer risiko og mulighet for høyere eller lavere avkastning, mens en aksje med et mindre avvik kan være mindre risikabelt, noe som betyr at det vil komme med gjennomsnittlig avkastning.
Covariance
En covariance refererer til mål på hvor to tilfeldige variabler vil endre seg når de er i forhold til hverandre., I en finansiell eller investering sammenheng, selv om begrepet covariance beskriver avkastning på to ulike investeringer over en periode av tid i forhold til ulike variabler. Disse eiendelene er vanligvis omsettelige verdipapirer i en investors portefølje, for eksempel aksjer.
En positiv covariance betyr at både investeringer’ returnerer en tendens til å bevege seg oppover eller nedover i verdi på samme tid. En invers eller negative covariance, på den annen side, betyr avkastning vil bevege seg bort fra hverandre. Så når man stiger, den andre faller.,
Covariance kan måle bevegelser i to variable, men det gjør ikke indikerer i hvilken grad de to variablene beveger seg i forhold til hverandre.
Covariance kan også brukes som et verktøy for å diversifisere en investors portefølje. For å gjøre så, en porteføljeforvalter bør se etter investeringer som har en negativ covariance til en annen. Det betyr at når en eiendel er tilbake dråper, annet, (i slekt) eiendelens avkastning stiger. Så å kjøpe aksjer med negativ covariance er en flott måte å redusere risikoen i en portefølje., Den ekstreme topper og daler av aksjer ytelse kan forventes å avbryte hverandre ut, forlater jevnere avkastning over mange år.
Legg igjen en kommentar