Komplett Guide til pengemarkedet Innskudd Kontoer

En pengemarkedet innskudd konto (MMDA), også kjent som en pengemarkedet konto (MMA), er en spesiell type av banken eller kreditt union sparekonto med noen funksjoner som ikke finnes i vanlig sparekontoer.

de Fleste pengemarkedet innskudd kontoer betale en høyere rente enn vanlig passbook sparekontoer og inkluderer ofte sjekk-skrive-og debetkort privilegier. MMDAs også kommer med restriksjoner som gjør dem mindre fleksible enn vanlig brukskonto eller sparekonto kontoer.,

Forstå pengemarkedet Innskudd Kontoer (MMDAs)

Historie

Inntil tidlig på 1980-tallet, har regjeringen satt et lokk eller begrensning på mengden av interesse at banker og kreditt fagforeninger kunne tilby kunder i sparekontoer. Mange institusjoner tilbys små apparater (som brødristere og vaffel jern), sammen med andre insentiver, for å tiltrekke innskudd, som de ikke kunne konkurrere når det kom til renter.,

Folk begynte å sette sine sparepenger inn i en høyere rente-å betale penger markedet for verdipapirfond (MMMFs), også kjent som pengemarkedsfond (MMFs). Penger markedet for verdipapirfond er solgt av banker, privatmegleren, og aksjefond selskaper.

Under press, vedtok Kongressen Garn-St. Germain Globale Institusjoner Loven av 1982, som gjorde det mulig for banker og kreditt fagforeninger for å tilby penger markedet innskuddskontoer som betalte en «money market» pris, noe som var høyere enn den forrige avkortet pris., Pengemarkedet innskudd kontoer tilbys på tradisjonelle og online banker og kreditt fagforeninger. En av de viktigste funksjonene i MMDAs, bortsett fra å betale høyere renter, er beskyttelsen av dine eiendeler.

Forsikret Innskudd

MMDA innskudd og inntekter i en bank er forsikret av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), et uavhengig organ av den føderale regjeringen. FDIC dekker visse typer av kontoer, inkludert MMDAs, opp til $250 000 per innskyter per bank., Dette betyr at hvis du har andre forsikringsbare kontoer i samme bank (kontroll, besparelser, sertifikat av innskudd), blir de alle teller med $250 000 i forsikring grense. Felles kontoer er forsikret for $500,000.

For pengene markedet innskudd kontoer tatt ut på en credit union, National Credit Union Administrasjon (NCUA) gir lignende ($250,000, – per medlem per credit union) forsikring. Hvis du ønsker å sikre mer enn $250.000, den beste måten å oppnå dette på, er å åpne en MMDA på mer enn en bank eller kredittkort union.,

Penger markedet for verdipapirfond, imidlertid, er ikke forsikret av regjeringen—selv om du tar en ut til en bank.

Se Skrive og Debetkort

Mange penger markedet innskudd-kontoer tilbyr begrenset kontroll-skrive-rettigheter og inkluderer et debetkort med kontoen. Det gjør en MMDA en kombinasjon sparing og brukskonto, som kan være hendig hvis du ønsker å motta en høyere rente, men du trenger bare å få tilgang til midler på et begrenset grunnlag.,

transaksjonsgrenser

Som med de fleste sparekontoer, Federal Reserve Regulering D begrenser deg til seks overføringer og elektroniske betalinger ut av hver MMDA hver måned. Hvilke typer overføringer som berøres er pre-godkjent overføringer (inkludert kassekreditt beskyttelse), telefon overføringer, elektroniske overføringer, sjekker eller debetkort til tredjeparter, ACH transaksjoner og overføringer.

Du er som oftest lov til å foreta et ubegrenset overføringer i person (til banken), ved e-post, ved messenger, eller i en MINIBANK., Hvis du overskrider antall tillatte transaksjoner per måned, vil du motta et varsel fra banken og kan vurderes en bot. Hvis du fortsetter, bank er nødvendig for å tilbakekalle din overføre rettigheter, flytter du inn den regelmessige kontrollen, eller lukke din konto. Du kan lage så mange innskudd som du ønsker.

MMDA Gebyrer og Minimumskrav

I tillegg til transaksjonen grenser, money market innskudd kontoer generelt krever du for å sette inn et minimum for å opprette en konto og krever at du må opprettholde en minimum balanse for å oppnå maksimal rente.,

Mange MMDAs har månedlige avgifter som sparker i hvis spillesaldoen din faller under minimumsgrensen. Avgifter er viktig fordi noen avgift pålagt vil redusere inntektene (interesse). Noen institusjoner kreve en avgift uansett hva din saldo og andre frafalle månedlig avgift, for eksempel hvis du gjør en regelmessig månedlig direkte innskudd. Minimum innskudd, balanserer, og regler om avgifter varierer blant finansinstitusjoner.

Renter

En av de opprinnelige attraksjoner av MMDAs var det faktum at de tilbød en høyere rente enn sparekontoer., Og i gjennomsnitt, MMDAs fortsetter å utkonkurrere sparekontoer. MMDAs kan tilby høyere rente fordi de er tillatt å investere i sertifikater innskudd (Cd), statspapirer, og kommersielle papir, hvilke besparelser kontoer ikke kan gjøre.

pengemarkedet innskudd konto renter (så vel som de mest innskudd kontoer) er variabel, noe som betyr at de kan endre med økonomiske forhold., Hvordan interessen er forsterket—årlig, månedlig, eller daglig, for eksempel—kan ha en betydelig innvirkning på din siste retur, spesielt hvis du opprettholder en høy saldo på din konto.

Likviditet

Både i pengemarkedet innskudd kontoer og penger markedet for verdipapirfond gir deg rask tilgang til pengene dine. Pengemarkedet innskudd kontoer har regulert av staten begrensning av seks transaksjoner per måned, noe som i pengemarkedet verdipapirfond ikke., Enkelte bankene og meglerhusene, imidlertid, kan sette begrensninger på hvor ofte du kan bruke deler av pengene markedet aksjefond eller skrive sjekker.

Utbytte vs. Interesse

Utbytte (avkastning), produsert av penger markedet for verdipapirfond har en tendens til å være litt høyere enn renter som er opptjent på pengemarkedet innskudd kontoer. Imidlertid, avkastningen på begge varierer med ytelse av underliggende investeringer, og heller ikke vanligvis holder tritt med inflasjonen.

Reinvestering

Du har muligheten til å reinvestere utbytte i pengemarkedet aksjefond., Reinvestert utbytte kjøpe flere andeler i fondet. Renter i pengemarkedet innskudd konto blir automatisk lagt til rektor og forsterket. Penger markedet for verdipapirfond vanligvis opprettholde en net asset value for $1 per aksje. Som kontoen din vokser, antall $1 aksjer du eier går opp.

Avgifter

Både i pengemarkedet innskudd kontoer og penger markedet for verdipapirfond lade avgifter. I en pengemarkedet aksjefond, den viktigste gebyr er kostnad-forhold. Dette er en avgift til fondet selskapet til å kompensere fund manager og lønn andre driftskostnader., Andre avgifter kan omfatte sjekk skriftlig avgifter for å gå over kontoen er maksimalt antall tillatte sjekker i en måned, årsregnskap service avgifter, eller et gebyr hvis kontoen din faller under en angitt minimum balanse.

MMDAs vs. Andre Innskudd Kontoer

pengemarkedet innskudd kontoer er ikke den eneste innskudd kontoene som tilbys av banker og kreditt fagforeninger. Andre kontoer kan inkludere funksjoner (eller til og med renter) som gjør dem konkurransedyktige med—eller superior-til—pengemarkedet innskudd kontoer.,

Passbook Sparekonto

Vanlig bank-eller kredittkort union sparekontoer betale renter akkurat som MMDAs, selv om renter ved MMDAs har en tendens til å være høyere. Noen vanlige sparekontoer tilbyr en litt høyere rente for å kompensere for fleksibilitet (dvs., sjekk skriftlig) som tilbys av MMDAs.

Begge sparekontoer og MMDAs er FDIC – eller NCUA forsikret. Begge lar deg lage så mange innskudd som du liker hver måned. I motsetning til MMDAs, men vanlig sparekontoer har vanligvis ingen eller en svært liten første innskudd eller minimum balanse krav.,

High-Yield Sparekonto

Banker og kreditt fagforeninger også tilbyr high-yield sparekontoer og, avhengig av institusjon, interesse som tilbys kan være høyere enn det du kan få med at bankens MMDA. Akkurat som MMDAs, høy kapasitet, sparekontoer er FDIC – eller NCUA forsikret, og kan kreve en høyere ditt første innskudd, minimum balanse, og vedlikehold avgifter, eller har straffer hvis spillesaldoen din faller under minstekravet.,

Vanlig Brukskonto

Sjekke kontoer har en stor fordel over MMDAs—ubegrenset antall transaksjoner (sjekker, MINIBANK uttak, overføringer, og så videre). De er også FDIC – eller NCUA forsikret. Dette gjør sjekke kontoer perfekt for daglig finansielle transaksjoner, som for eksempel skrive ut sjekker, elektroniske regningen, og tilgang til penger gjennom en MINIBANK. Den viktigste svakheten ved regelmessig sjekke kontoer er at de tilbyr en svært lav (ofte null) rente.,

High-Yield/Høy Rente å Sjekke

Denne typen brukskonto som høy-gi besparelser—tilbud renter som rival og noen ganger overgå de fant, med penger i markedet innskudd kontoer. Som med MMDAs, disse typer kontoer kommer med et krav om å opprettholde et minimum daglig balanse og en straff eller gebyr for å falle under dette beløpet. High-yield sjekke kontoer også ofte har en cap—for eksempel, $5,000 over hvor høy rente gjelder ikke.,

Noen high-yield sjekke kontoer krever at du gjør et minimum antall debet transaksjoner hver måned. Alle disse bestemmelsene kan gjøre opprettholde en høy avkastning brukskonto en tidkrevende ork. I andre henseender, high-yield-kontroll er som vanlig kontroll, med ubegrenset sjekker, debetkort, ATM-tilgang, og FDIC eller NCUA forsikring.

Belønninger Brukskonto

Denne typen brukskonto kan tilby et imponerende sign-up bonus og andre belønninger, som for eksempel høy avkastning, MINIBANK gebyr refusjoner, airline miles, eller penger tilbake., De begrensningene som de med høy kapasitet kontroll: høye avgifter, med mindre du har en definert minimum daglig balanse, et nødvendig minimum antall transaksjoner med debetkort per måned, obligatorisk månedlig direkte innskudd, og mer, avhengig av institusjon. Ellers, belønninger kontrollere funksjoner som en vanlig brukskonto som nevnt ovenfor, inkludert FDIC eller NCUA forsikring.

innskuddsbevis

EN CD-er en tidsbestemt sparekonto., I bytte for en fast rente som kan være høyere enn det du vil få fra en vanlig sparekonto eller MMDA, samtykker du til å sette inn et bestemt beløp for en fastsatt sikt—tre, seks, ni eller 12 måneder eller flere år opp til 10. Renter på CD-er forsterket daglig, ukentlig, månedlig eller årlig, i henhold til vilkårene i avtalen med banken eller kreditt union.

Hvis du holde pengene på plass til CD-er, forfallsdato, vil du motta maksimale mengden av interesse og compounding., Hvis du ta ut penger (eller deler av det) tidlig, betaler du et gebyr, vanligvis i form av tapt interesse.

Noen Cder (kjent som væske-Cd-er), ikke straffe deg for tidlig uttak av hovedstol eller renter, eller begge, men betaler en lavere rente. Cd-er FDIC – eller NCUA forsikret, men vanligvis tilbyr ingen bestemmelse til å skrive ut sjekker, ta ut penger med et debetkort, eller legge til saldoen din når du kjøper CDEN.

verdipapirfond

pengemarkedet innskudd kontoer er noen ganger forveksles med penger i markedet for verdipapirfond., Mens begge er ansett som gode steder å parkere midlertidig penger fordi de investere i trygge kortsiktige kjøretøy, for eksempel Cd-er, statspapirer, og kommersielle papir, de er forskjellige på andre måter.

Spesielle Hensyn for MMDAs

aksjefond Likviditet Gebyrer og Porter

I oktober 2016, U.S. Securities and Exchange Commission vedtatt særlige regler for pengene markedet for verdipapirfond som inkluderer muligheten for midler til å pålegge likviditet gebyrer og porter i tider med økonomisk stress.,

Dette betyr at du kan bli belastet for et spesielt innløsningsgebyr til å ta ut en del eller alle av dine fond, eller fondet kan sette en stopper for innløsning for en angitt tidsperiode. Disse spesielle regler gjelder ikke for penger markedet innskudd kontoer.

Avgifter for MMDAs

Renter som er opptjent på de fleste MMDAs er skattepliktig, selv om det ikke er reinvestert. Hvis du mottar mer enn $10 av interesse i et enkelt år, vil du motta en 1099-INT til bruk for innlevering av din inntektsskatt. Det spiller ingen rolle om banken kaller interesse «utbytte.»Det er fortsatt underlagt avgifter., Hvis din totale interesse fra alle Former 1099-INT overstiger $1500, som du også må sende inn en plan B, og viser navnet på hver institusjon og renter fra hver.

Hvis din MMDA investerer i visse skattefrie instrumenter (dvs., kommunale obligasjoner), kan noen eller alle av interesse som du tjener kan ikke være skattepliktig. Hvis du ikke er sikker på om skatt status, søke råd fra en pålitelig finansiell rådgiver.,

Risiko og Avkastning for MMDAs

kombinasjonen av FDIC eller NCUA forsikring og lav-risiko investeringer gjør en pengemarkedet innskuddskonto en av de sikreste investeringer. Trade-off, selvfølgelig, er at MMDA rente—mens høyere enn de som finnes med regelmessig sjekke kontoer og passbook sparekontoer—er mye lavere enn 8% til 10% historisk gjennomsnittlig avkastning du får med verdipapirer og andre typer av langsiktige investeringer.,

Mens lav-risiko investeringer, slik som de som finnes i MMDAs er vurdert som svært trygge, de er ikke anses som levedyktig på lang sikt investeringer. Hva MMDAs er veldig god for er som et sted å sette pengene du ikke ønsker å binde opp som en langsiktig investering eller oppdragsgiver du ikke ønsker å risiko—særlig i senere pensjonering år. MMDAs er også relativt trygge steder å oppbevare penger når markedet er flyktige.

Den Nederste Linjen

beslutningen om å åpne en pengemarkedet innskuddskonto å sammenligne mange faktorer og bestemme hvor viktig hver av dem er til deg., For eksempel avhengig av renten, din største bekymring om hvorvidt å velge en MMDA eller en CD, kan være likviditet.

Mellom en pengemarkedet innskudd konto og en pengemarkedet aksjefond, spør deg selv om du er villig til å bytte sikkerhet for et potensielt høyere avkastning, som pengemarkedet innskuddskonto er FDIC-forsikrede og en pengemarkedet aksjefond er det ikke.

Det er ingen regel som begrenser deg til en type konto., Du ønsker kanskje en MMDA som et sted å parkere investerbare midler for rask tilgang når markedet gjør en gunstig slå eller å dekke akutt behov. Regelmessig sparing som kan være egnet til du samle opp nok til å åpne en pengemarkedet innskudd på konto eller i pengemarkedet aksjefond. Hvis du ikke har behov for å få tilgang til pengene dine umiddelbart, men vil likevel security, en fem år CD-en kan være et godt sted for pengene.

tabellen nedenfor sammenligner noen av de mer vanlige funksjonene som finnes i pengemarkedet innskudd kontoer og andre typer innskuddskontoer.,

til Slutt, husk at ingen av disse kontoene har en avkastning som er lik gjennomsnittlig avkastning på 8% til 10% du er sannsynlig å få investere i verdipapirer (aksjer) og obligasjoner på lang sikt. For denne grunn, de fleste mennesker bruker MMDAs og andre finansinstitusjoner innskudd kontoer med kortsiktige løsninger.