O que é a análise do rácio?as três demonstrações financeiras são a demonstração dos resultados, o balanço e a demonstração dos fluxos de caixa. Estas três afirmações fundamentais são de um negócio. São utilizados principalmente por analistas externos para determinar vários aspectos de uma empresa, tais como a sua rendibilidade, liquidez e solvência.,
analistas confiam em demonstrações financeiras atuais e passadas para obter dados para avaliar o desempenho financeiro de uma empresa. Utilizam os dados para determinar se a saúde financeira de uma empresa está numa tendência ascendente ou descendente e para estabelecer comparações com outras empresas concorrentes.
utilizações da análise da razão
1. Comparações
uma das utilizações da análise da relação é comparar o desempenho financeiro de uma empresa com empresas similares na indústria para entender a posição da empresa no mercado., A obtenção de rácios financeiros, tais como preços/receitas, de concorrentes conhecidos e a sua comparação com os rácios da empresa podem ajudar a gestão a identificar lacunas de mercado e a examinar as suas vantagens competitivas vantagens competitivas vantagens competitivas uma vantagem competitiva é um atributo que permite a uma empresa superar os seus concorrentes. Vantagens competitivas permitem que uma empresa alcance, pontos fortes e pontos fracos. A gerência pode então usar as informações para formular decisões que visam melhorar a posição da empresa no mercado.2., A linha de tendência
as empresas também podem usar rácios para ver se há uma tendência no desempenho financeiro. As empresas estabelecidas recolhem dados das demonstrações financeiras ao longo de um grande número de períodos de relato. A tendência obtida pode ser utilizada para prever a direcção do desempenho financeiro futuro e também para identificar qualquer turbulência financeira esperada que não seja possível prever utilizando rácios para um único período de reporte.
3., Eficiência operacional
a gestão de uma empresa também pode usar a análise do rácio financeiro para determinar o grau de eficiência na gestão de ativos e passivos. A utilização ineficiente de ativos como veículos a motor, terrenos e edifícios resulta em despesas desnecessárias que devem ser eliminadas. Os rácios ratiosfinanceiros são criados com o uso de valores numéricos extraídos de demonstrações financeiras para obter informações significativas sobre uma empresa também pode ajudar a determinar se os recursos financeiros são sobre ou subutilizados.,
análise do rácio – categorias de rácios financeiros
Existem inúmeros rácios financeiros que são utilizados para a análise do Rácio, e estão agrupados nas seguintes categorias:
1. Os rácios de liquidez
os rácios de liquidez medem a capacidade de uma empresa cumprir as suas obrigações de dívida utilizando os seus activos correntes. Quando uma empresa está em dificuldades financeiras e não consegue pagar as suas dívidas, pode converter os seus activos em dinheiro e utilizar o dinheiro para liquidar as dívidas pendentes com mais facilidade.,alguns rácios de liquidez comuns incluem o Ratioquick quick Ratioquo Quick Ratiothe Quick Ratio, também conhecido como Acid-test, mede a capacidade de uma empresa pagar os seus passivos de curto prazo com activos facilmente convertíveis em numerário, o rácio de caixa e o rácio actual. Rácios de liquidez são usados por bancos, credores e fornecedores para determinar se um cliente tem a capacidade de honrar suas obrigações financeiras como eles vêm devido.2. Os rácios de solvabilidade medem a viabilidade financeira a longo prazo de uma empresa., Estes rácios comparam os níveis de dívida de uma empresa com os seus ativos, ações ou ganhos anuais.os rácios de solvabilidade importantes incluem o rácio dívida / capital, o rácio dívida / capital, o rácio de cobertura de juros e o Multiplicador de acções. Os rácios de solvabilidade são utilizados principalmente por governos, bancos, empregados e Investidores Institucionais.
3. Os rácios de rendibilidade
os rácios de rendibilidade medem a capacidade de uma empresa obter lucros em relação às despesas associadas. O registo de um rácio de rendibilidade mais elevado do que no período de Relato Financeiro anterior mostra que a actividade está a melhorar financeiramente., Um rácio de rendibilidade também pode ser comparado com o rácio de uma empresa semelhante para determinar a rendibilidade da empresa em relação aos seus concorrentes.alguns exemplos de rácios de rendibilidade importantes incluem o rácio de rendibilidade dos capitais próprios, o rácio de rendibilidade dos activos, a margem de lucro, a margem bruta e a rendibilidade do capital investido (RCU), a rendibilidade do Capital investido, um rácio de rendibilidade e a eficiência com que uma empresa utiliza o seu capital para gerar lucros. O retorno do capital.4., Rácios de eficiência
rácios de eficiência medem até que ponto a empresa está a utilizar os seus activos e passivos para gerar vendas e obter lucros. Eles calculam o uso de inventário, utilização de máquinas, volume de negócios de passivos, bem como o uso de capital próprio. Estes rácios são importantes porque, quando há uma melhoria nos rácios de eficiência, o negócio está para gerar mais receitas e lucros.,alguns dos importantes rácios de eficiência incluem o ratio do volume de negócios dos activos Ratioasset Ratio do volume de negócios dos activos, também conhecido como rácio do volume de negócios total dos activos, mede a eficiência com que uma empresa utiliza os seus activos para produzir vendas. Uma empresa com um elevado rácio de volume de negócios dos activos opera de forma mais eficiente do que os concorrentes com um rácio mais baixo., volume de negócios do inventário, volume de negócios das dívidas, volume de negócios do capital de exploração, volume de negócios dos ativos fixos e Rácio do volume de negócios dos valores a receber.
5., Os rácios de cobertura
os rácios de cobertura medem a capacidade de uma empresa pagar as suas dívidas e outras obrigações. Os analistas podem usar os rácios de cobertura em vários períodos de relato para desenhar uma tendência que prevê a posição financeira da empresa no futuro. Um rácio de cobertura mais elevado significa que uma empresa pode satisfazer as suas dívidas e obrigações associadas com maior facilidade.,os rácios de cobertura principais incluem a cobertura da dívida coberta pelo serviço da dívida Ratio o rácio de cobertura do Serviço da dívida (DSCR) mede a capacidade de uma empresa utilizar os seus rendimentos de exploração para reembolsar todas as suas obrigações de dívida, incluindo o reembolso do capital e dos juros da dívida Tanto a curto como a longo prazo. rácio, cobertura de juros, cobertura de encargos fixos e cobertura EBIDTA.
6. Os rácios de perspectivas de mercado
os rácios de perspectivas de mercado ajudam os investidores a prever quanto irão ganhar com investimentos específicos. Os ganhos podem ser na forma de maior valor de estoque ou dividendos futuros., Os investidores podem utilizar os lucros e dividendos correntes para ajudar a determinar o preço provável das acções no futuro e os dividendos que podem esperar ganhar.os principais rácios de perspectivas de mercado incluem o rendimento de dividendos, os ganhos por acção, os ganhos ratioprícos de preços em relação aos ganhos de preços (rácio P/E) é a relação entre o preço das acções e os ganhos por acção de uma empresa. Dá aos investidores uma melhor noção do valor de uma empresa. O P / E mostra as expectativas do mercado e é o preço que você deve pagar por unidade de ganhos atuais (ou futuros), e a razão de pagamento de dividendos.,
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- Análise Das Estatísticasfinanceiras análise das Estatísticasapresentadas para realizar a análise das Demonstrações Financeiras., Este guia ensinar-lhe-á a efectuar a análise da demonstração financeira da demonstração dos resultados,
- a fórmula do rácio actual é: activos correntes / passivos correntes. O rácio actual, também conhecido como rácio de fundo de maneio, mede a capacidade de uma empresa cumprir as suas obrigações a curto prazo que se vencem no prazo de um ano. O rácio considera o peso do total dos activos correntes em relação ao total dos passivos correntes., Indica a saúde financeira de uma empresa rácios de Análise Financeira Glossarial rácios de Análise Financeira Glossariais sinónimos de termos e definições para os rácios comuns de análise financeira. É importante ter uma compreensão destes Termos importantes.limitações da análise de Rácio de Análise de Rácio a análise de Rácio é uma técnica de análise financeira para comparar dados de demonstrações financeiras com a história ou concorrentes. Centra-se em rácios que refletem a rentabilidade, eficiência, alavancagem de financiamento e outras informações vitais sobre um negócio., As limitações da análise da relação são
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