Un începător'Ghidul metalelor prețioase

aurul și argintul au fost recunoscute ca metale valoroase și au fost râvnite de mult timp. Chiar și astăzi, metalele prețioase își au locul în portofoliul unui investitor priceput. Dar care metal prețios este cel mai bun în scopuri de investiții? Și de ce sunt atât de volatile?există multe modalități de a cumpăra metale prețioase precum aurul, argintul și platina și o serie de motive întemeiate pentru care ar trebui să renunți la vânătoarea de comori., Așadar, dacă abia ați început să lucrați cu metale prețioase, citiți mai departe pentru a afla mai multe despre modul în care funcționează și cum puteți investi în ele.

aur

vom începe cu bunicul tuturor: aur. Aurul este unic pentru durabilitatea sa (nu ruginește sau nu corodează), maleabilitatea și capacitatea sa de a conduce atât căldura, cât și electricitatea. Are câteva aplicații industriale în stomatologie și electronică, dar o cunoaștem în principal ca bază pentru bijuterii și ca formă de monedă.,valoarea aurului este determinată de piață 24 de ore pe zi, șapte zile pe săptămână. Aurul tranzacționează predominant în funcție de sentiment—prețul său este mai puțin afectat de legile ofertei și cererii. Acest lucru se datorează faptului că noua rezervă de mine este mult depășită de dimensiunea pură a aurului ridicat deasupra solului. Pentru a spune pur și simplu, atunci când hoarderii simt că vând, prețul scade. Când doresc să cumpere, o nouă ofertă este absorbită rapid, iar prețurile aurului sunt conduse mai sus.,

Mai mulți factori reprezintă o dorință crescută de a păstra metalul galben strălucitor:

• preocupări financiare sistemice: când băncile și banii sunt percepuți ca instabili și / sau stabilitatea politică este discutabilă, aurul a fost adesea căutat ca un depozit sigur de valoare.
• inflația: atunci când ratele reale de rentabilitate pe piețele de capital, obligațiuni sau imobiliare sunt negative, oamenii se adună în mod regulat la aur ca activ care își va menține valoarea.
• Războiul sau crizele politice: războiul și tulburările politice au trimis întotdeauna oamenii într-un mod de tezaurizare a aurului., O economie de o viață întreagă poate fi făcută portabilă și depozitată până când trebuie să fie comercializată pentru produse alimentare, adăpost sau trecere sigură către o destinație mai puțin periculoasă. spre deosebire de aur, Prețul argintului oscilează între rolul său perceput ca depozit de valoare și rolul său de metal industrial. Din acest motiv, fluctuațiile prețurilor pe piața argintului sunt mai volatile decât aurul., deci, în timp ce argintul va tranzacționa aproximativ în linie cu aurul ca element care trebuie păstrat, ecuația ofertei/cererii industriale pentru metal exercită o influență la fel de puternică asupra prețului său. Această ecuație a fluctuat întotdeauna cu noi inovații, inclusiv:
  • rolul odată predominant al lui Silver în industria fotografiei-filmul fotografic pe bază de argint—care a fost eclipsat de apariția camerei digitale.,creșterea unei vaste clase de mijloc în economiile de piață emergente din Est ,care a creat o cerere explozivă pentru aparate electrice, produse medicale și alte articole industriale care necesită intrări de argint. De la rulmenți la conexiuni electrice, proprietățile lui silver l-au făcut o marfă dorită.
  • utilizarea argintului în baterii, aplicații superconductoare și piețe de microcircuite.

  nu este clar dacă, sau în ce măsură, aceste evoluții vor afecta cererea generală non-investiții pentru argint., Un fapt rămâne: prețul argintului este afectat de aplicațiile sale și nu este folosit doar la modă sau ca Magazin de valoare.la fel ca aurul și argintul, platina este tranzacționată non-stop pe piețele globale de mărfuri. Adesea tinde să aducă un preț mai mare (pe uncie troy) decât aurul în perioadele de rutină ale pieței și stabilității politice, pur și simplu pentru că este mult mai rar. Mult mai puțin de metal este de fapt tras de la sol anual.,există și alți factori care determină prețul platinei:

  • ca și argintul, platina este considerată un metal industrial. Cea mai mare cerere de platină provine de la catalizatorii auto, care sunt utilizați pentru a reduce nocivitatea emisiilor. După aceasta, bijuteriile reprezintă majoritatea cererii. Petrol și chimice de rafinare catalizatori și industria de calculatoare utiliza până restul.
  • din cauza dependenței grele a industriei auto de metal, prețurile de platină sunt determinate în mare parte de vânzările auto și de numerele de producție., Legislația privind „aerul curat” ar putea impune producătorilor auto să instaleze mai multe convertoare catalitice, crescând cererea. Dar, în 2009, producătorii auto americani și japonezi au început să apeleze la catalizatori auto reciclați sau să folosească mai mult din metalul de încredere—și de obicei mai puțin costisitor—al grupului de platină, paladiu.minele de platină sunt puternic concentrate în doar două țări—Africa de Sud și Rusia. Acest lucru creează un potențial mai mare pentru acțiuni asemănătoare cartelului, care ar susține sau chiar ar crește în mod artificial prețurile platinei.,investitorii ar trebui să considere că toți acești factori servesc pentru a face platina cea mai volatilă dintre metalele prețioase.

    paladiu

    Mai puțin cunoscut decât cele de mai sus trei metale este paladiu, care are mai multe utilizări industriale. Paladiul este un metal argintiu strălucitor, utilizat în multe tipuri de procese de fabricație, în special pentru electronice și produse industriale. Poate fi folosit și în stomatologie, medicină, aplicații chimice, bijuterii și tratarea apelor subterane., Majoritatea aprovizionării Mondiale a acestui metal rar, care are numărul atomic 46 pe tabelul periodic al elementelor, provine din mine situate în Statele Unite, Rusia, Africa de Sud și Canada. Bijutierii au încorporat pentru prima dată paladiu în bijuterii în 1939. Când este amestecat cu aur galben, aliajul formează un metal mai puternic decât aurul alb. În 1967, guvernul Tonga emis circulant paladiu monede touting încoronarea Regelui Taufa Ahau Tupou IV. Acesta este primul caz înregistrat de paladiu utilizate în monedă.,metalurgiștii pot crea foi subțiri de paladiu până la una-două sute cincizeci de mii de centimetri. Paladiul pur este maleabil, dar devine mai puternic și mai greu odată ce cineva lucrează cu metalul la temperatura camerei. Foile sunt apoi utilizate în aplicații cum ar fi energia solară și celulele de combustibil.cea mai mare utilizare industrială pentru paladiu este în convertoarele catalitice, deoarece metalul servește ca un catalizator mare care accelerează reacțiile chimice. Acest metal strălucitor este cu 12,6% mai greu decât platina, ceea ce face ca elementul să fie și mai durabil decât platina.,să aruncăm o privire la opțiunile disponibile pentru cei care doresc să investească în metale prețioase.

    fondurile tranzacționate la bursă de mărfuri (ETF-uri)

    fondurile tranzacționate la bursă există pentru toate cele trei metale prețioase. ETF – urile sunt un mijloc convenabil și lichid de cumpărare și vânzare de aur, argint sau platină. Investiția în ETF-uri, totuși, nu vă oferă acces la marfa fizică, deci nu aveți o creanță asupra metalului din fond. Nu veți primi livrarea efectivă a unei bare de aur sau a unei monede de argint.,

    stocuri comune și fonduri mutuale

    acțiuni de metale prețioase mineri sunt efectul de levier la mișcările de preț în metale prețioase. Dacă nu știți cum sunt evaluate stocurile miniere, poate fi mai înțelept să rămâneți la fonduri cu manageri cu înregistrări solide de performanță.

    Futures și opțiuni

    piețele futures și opțiuni oferă lichiditate și pârghie investitorilor care doresc să facă pariuri mari pe metale. Cele mai mari profituri și pierderi potențiale pot fi obținute cu produse derivate.,

    lingouri

    monede și baruri sunt strict pentru cei care au un loc pentru a le pune ca o cutie de valori sau în condiții de siguranță. Desigur, pentru cei care se așteaptă cel mai rău, lingouri este singura opțiune, dar pentru investitorii cu un orizont de timp, lingouri este nelichid și-a dreptul deranjant să dețină.

    certificate

    certificatele oferă investitorilor toate avantajele proprietății fizice de aur fără a avea probleme de transport și depozitare. Acestea fiind spuse, dacă sunteți în căutarea unei asigurări într-un dezastru real, certificatele sunt doar hârtie., Nu te aștepta ca cineva să le ia în schimbul a ceva de valoare.

    sunt metalele prețioase o investiție bună pentru tine?

    metalele prețioase oferă o protecție inflaționistă unică-au valoare intrinsecă, nu prezintă risc de credit și nu pot fi umflate. Asta înseamnă că nu puteți imprima mai multe dintre ele. Acestea oferă, de asemenea, o adevărată „asigurare de răsturnare” împotriva tulburărilor financiare sau politice/militare.din punct de vedere al teoriei investițiilor, metalele prețioase oferă, de asemenea, o corelație scăzută sau negativă cu alte clase de active, cum ar fi acțiunile și obligațiunile., Aceasta înseamnă că chiar și un procent mic de metale prețioase dintr-un portofoliu va reduce atât volatilitatea, cât și riscul.

    riscurile metalelor prețioase

    fiecare investiție vine cu propriul set de riscuri. Deși acestea pot veni cu un anumit grad de securitate, există întotdeauna un anumit risc care vine cu investiții în metale prețioase. Prețurile pentru metale pot scădea din cauza dezechilibrelor tehnice (mai mulți vânzători decât cumpărători). Acestea fiind spuse, în perioadele de incertitudine economică, vânzătorii beneficiază, deoarece prețurile tind să crească.,

    linia de Jos

    metalele prețioase oferă un mijloc util și eficient de diversificare a unui portofoliu. Trucul pentru a obține succesul cu ei este să-ți cunoști obiectivele și profilul de risc înainte de a sări. Volatilitatea metalelor prețioase poate fi valorificată pentru a acumula bogăție. Lăsat necontrolat, poate duce și la ruină.

    1:30

    ce este o marfă?,