så här startar du en 401 (k) för ditt lilla företag

skalar ditt företag

om du kör ett företag tänker du förmodligen ständigt på sin ekonomiska hälsa—hur mycket pengar det tjänar och spenderar. Men en annan aspekt av finansiell hälsa som kan vara av intresse är den ekonomiska hälsan hos dina anställda, och hur man startar en 401(k) för ditt lilla företag.

pensionsplaner kan erbjuda betydande fördelar för dina anställda och hjälpa dig att erbjuda konkurrenskraftiga fördelar., Men anställda i småföretag är minst benägna att få tillgång till en. Drygt hälften av de små och medelstora företagen som ingår i en Pew Research study erbjuder Pensionsplan fördelar för sina anställda.

om du funderar på att inkludera en pensionsplan på din lista över förmåner, kan en 401(k) plan vara din bästa insats. I den här artikeln täcker vi olika 401(k) planalternativ samt hur du kommer igång med att erbjuda denna fördel till dina anställda.,

varför en pensionsplan är ett Smart drag

en 401(k) plan kan vara en mycket kraftfull fördel för ditt företag och dina anställda. Men att erbjuda en 401 (k) plan är ett stort engagemang. Hur vet du om det är rätt för ditt företag?

här är några anledningar till att starta en 401(k) plan är ett smart drag.

• attrahera och behålla anställda: det kan vara svårt att hitta och behålla rätt personer för ditt företag. En 401 (k) kan hjälpa. Enligt en glasdörr studie, 401(k) planer är en av de fem bästa förmåner anställda bryr sig om.,
• uppskjuten skattetillväxt: en traditionell 401(k) plan erbjuder uppskjuten skattetillväxt för att hjälpa bränslepensionering. Om du deltar i din plan (som du bör!) det betyder att både du och dina anställda skördar den förmånen.
• skatteavdrag: inte bara kan en 401(k) plan vara bra för din ekonomiska hälsa, det kan vara bra för ditt företag hälsa. Eventuella bidrag som du gör till dina anställdas plan är avdragsgilla. Och ditt företag kan även vara berättigade till en $ 500 skattelättnad för de första tre åren efter att ha ställt in din plan.,
• erbjuda lösningar: 48% av människor 55 och över har ingenting avsatt i en pensionsplan. Det här är inte bra för någon. Att erbjuda en pensionsplan kan hjälpa dina anställda att skydda sin ekonomiska framtid och visa att du bryr dig om deras välbefinnande.

är en 401k rätt för ditt företag?

När det gäller pensionsplaner finns det många alternativ. Du kan välja mellan ett antal olika planer om du vill erbjuda pensionsförmåner till dina anställda., Här är några av de mest populära alternativen:

traditionell 401(k): den traditionella 401(k) är en pensionsplan som erbjuder flexibilitet. Den är tillgänglig för företag av alla storlekar och tillåter arbetsgivare att bidra till anställdas planer, matcha bidrag, eller inte heller. Det finns årliga tester som krävs för dessa planer, för att säkerställa att fördelarna erbjuds rättvist till alla anställda.,

Safe Harbor 401(k): enligt en safe harbor 401(k) plan, företag kommer att ha mindre flexibilitet men kommer inte att omfattas av de årliga testkrav som de skulle vara med en traditionell 401 (k) plan. Ett anmärkningsvärt inslag i safe harbor planen är att du är skyldig att göra arbetsgivaravgifter och de Västar omedelbart när de görs.

en deltagare 401(k) Plan: även känd som en 401(k) plan, en en deltagare 401 (k) plan är tillgänglig för företagare utan anställda, bortsett från sin make., Den levereras med samma bidragsgränser och liknande arkiveringskrav som en traditionell 401(k) plan. Men om planen har mindre än $ 250.000 i tillgångar, är du sannolikt undantagna från de årliga arkiveringskraven.

enkel IRA: om ditt företag har färre än 100 anställda är du berättigad till en enkel (sparincitament match plan för anställda) IRA. Med en enkel IRA-plan har du mindre administrativt arbete. Det är upprättat genom att fylla i ett formulär och det finns inget årligt arkiveringskrav. Detta kommer dock med mindre flexibilitet., Som arbetsgivare är du skyldig att bidra till planen, oavsett om din anställd väljer att göra det.

så här startar du en 401(k) för mitt företag: 4 steg

När du har bestämt att en 401 (k) plan är rätt alternativ för ditt företag, är det dags att få det upprättat. Det finns många detaljer som går in i att starta och hantera en 401(k) plan, men för att komma igång finns det fyra huvudsteg du måste ta:

1. Hitta en planleverantör

Du kan själv administrera en 401 (k) plan, men det är mycket lättare att lägga ut den här uppgiften på en planleverantör., Det finns många administrativa uppgifter som kan hanteras av en planleverantör som har mer erfarenhet.

men du vill ta dig tid att hitta rätt plan leverantör. När du handlar för en planleverantör vill du överväga några saker:

• avgifter: vilken typ av avgifter tar leverantören ut till både dig och arbetstagaren? Minska avgifter kan ha en betydande inverkan på dina anställdas pensionssparande. Om du inte är bekant med de avgifter du kan förvänta dig att se med en 401(k) plan, har USA Department of Labor en resurs som hjälper dig att lära dig mer.,
• löneintegration: att hitta en 401(k) plan som integreras med din löneleverantör kan hjälpa till att minska administrativa uppgifter genom att tillåta enkla, automatiska avdrag direkt från anställdas lönecheckar.
• minsta antal deltagare: kräver leverantören ett minsta antal deltagare? Om så är fallet, du vill veta att upfront eftersom om numret är bortom vad ditt företag kan stödja, du kanske vill hoppa över dem.
• företagets kvalitet: vad är leverantörens ekonomiska situation och har de erfarenhet och kvalifikationer för att hantera 401(k) planer?, Finns det några nya tvister mot dem? Har de ansvarsförsäkring?

När du har valt en planleverantör måste du lägga tid på att dokumentera ditt beslut. Du har ett förvaltningsansvar för dina anställda att välja och behålla den bästa leverantören för deras räkning.

även efter att du har anställt leverantören måste du övervaka ditt val för att se till att det fortfarande är det bästa valet., Du bör:

• regelbundet granska deras resultat
• läsa planrapporter
• kontrollera faktiska avgifter debiteras
• granska uppdateringar av deras kontrakt och politik och förfaranden
• följa upp klagomål från deltagare

2. Besluta om din arbetsgivaravgift

ett sätt som du kan locka anställda att spara i 401(k) Planen du ställt in är att erbjuda arbetsgivaravgifter. Med ett arbetsgivarbidrag deponerar du pengar på dina anställdas pensionskonton. Arbetsgivaravgifter är en värdefull fördel för de anställda.,

med en traditionell 401(k) plan, har du alternativ för att erbjuda ditt bidrag.

• icke-elektivt bidrag: du bidrar med en procentandel av en arbetstagares ersättning till deras pensionskonto, oavsett om de bidrar.
• matchande bidrag: du matchar det belopp som din anställd bidrar till deras konto. Du behöver inte matcha deras bidrag 100%, Du kan välja en matchande hastighet som fungerar för dig.,

om du väljer ett icke-elektivt bidrag, skulle du göra ett avgångsvederlag för varje plandeltagare, oavsett om de bidrar med något till deras återlösenskonto eller inte. Du kan till exempel besluta att du ska göra ett icke-elektivt bidrag på 1% och bidra med 1% av lönen till deras pensionskonto. De får pengarna oavsett om de bestämmer sig för att bidra till sitt eget pensionskonto.

om du väljer ett matchande bidrag matchar du en viss del av arbetstagarens bidrag., Säg, för varje $ 1 som de bidrar till deras 401 (k), matchar du det med ett extra $0.50-bidrag. Du kan också ange en gräns för hur mycket du matchar. Du kan besluta att göra bidrag upp till en viss andel av dina anställda lön.

enligt Vanguard är den mest typiska arbetsgivarmatchningsformeln $ 0.50 per dollar på de första 6% av lönen. Det innebär som arbetsgivare att du matchar en del av de anställdas bidrag (50%) upp till högst 6%. Så om du betalar din anställd $ 100,000, IRS caps din matchande bidrag på $ 6,000.,

IRS begränsar hur mycket varje individ kan bidra till en 401(k) plan per år. För 2020 är det maximala bidraget från både anställd och arbetsgivare $57,000 för anställda under 50 och $63.500 för anställda över 50.

3. Skapa ditt intjäningsschema

om du väljer att göra bidrag till dina anställdas 401(k) plan, du vill besluta om en intjäning schema. Eventuella bidrag som en anställd gör till sin plan är helt intjänad omedelbart. Om de bestämmer sig för att lämna företaget, kan de ta pengarna med dem när som helst.,

med en traditionell 401(k) – plan kan alla bidrag som du gör till sina planer för deras räkning över tiden, enligt ditt intjäningsschema.

Du kan välja att få dina anställda till fullo intjänade när de når en viss tjänst hos ditt företag. Till exempel är de 0% intjänade tills de har varit med ditt företag i fyra år vid vilken tidpunkt de är 100% intjänade.

ett annat alternativ är att bära ditt bidrag över tiden. Till exempel, efter ett år med ditt företag, kan de vara 25% intjänade och sedan få ytterligare 25% per år tills de är 100% intjänade.,

en anteckning här är att om du väljer att erbjuda en safe harbor 401(k) plan, Dina Bidrag till anställdas planer intjänas omedelbart.

4. Lämna ut information om Planen

När du har valt en planleverantör vill du vidarebefordra denna information till dina anställda. En sammanfattning plan beskrivning kan hjälpa dig att göra det. Detta förklarar för dina anställda deras rättigheter och ansvar enligt planen och vad man kan förvänta sig av planen.,

i den sammanfattande planbeskrivningen måste du inkludera:

• när och hur anställda blir berättigade att delta
• arbetsgivar-och arbetstagarbidrag till planen
• Intjäningsscheman
• när anställda kan få sina förmåner
• hur man ansöker om förmåner
• rättigheter och ansvar enligt Employee Retirement Income Security Act (ERISA)

du vill uppmuntra anställda att delta i planen, så se till att du har skrivit beskrivningen i klartext och tagit upp eventuella frågor som de kan ha.,

komma igång

samtidigt besluta om och ställa in en 401(k) plan kommer med en hel del detaljer, Det kommer med ännu fler fördelar. Att skapa en plan för att hjälpa dig och dina anställda att skapa en ekonomiskt säker framtid är bra affärer. Ta dig tid att arbeta genom dessa fyra steg och du har en pensionsplan som fastställts för ditt företag på nolltid.