Vad du behöver veta om en affärslinje av kredit

en affärslinje av kredit kan vara ett värdefullt verktyg för små företag som tar ett strategiskt tillvägagångssätt för att se till att de har tillgång till de resurser de behöver för att möta dagliga rörelsekapitalbehov och fylla andra kortsiktiga finansiella behov. Det gör det möjligt för dem att ansöka och kvalificera sig idag för lånat kapital de kan behöva på vägen. Många företag använder en kreditlinje som en del av en större kapitalanskaffningsmetod, inklusive kortsiktig och långsiktig finansiering för att främja tillväxt och finansiera andra intäktsgenererande projekt.

Vad är en affärslinje av kredit?,

en affärslinje av kredit (LOC) är ett revolverande lån som ger tillgång till ett fast kapitalbelopp, som kan användas när det behövs för att möta kortsiktiga affärer, behov., Ett LOC är ett av de verktyg som ett företag kan använda för att finansiera kortsiktiga rörelsekapitalkrav, till exempel:

• inköp av lager
• reparera affärskritisk utrustning
• finansiera en marknadsföringskampanj
• överbrygga ett säsongsbundet kassaflödesspalt

det finns två typer av Affärsloc:

1 säkrad affärslinje av kredit-den här typen av LOC kräver att verksamheten pantsätter specifika tillgångar som säkerhet för att säkra linjen., Eftersom en kredit är en kortfristig skuld, långivare vanligtvis be om kortfristiga tillgångar, såsom kundfordringar och lager. Långivare kräver inte ofta kapitaltillgångar, såsom fast egendom eller utrustning, för att säkra en LOC. Om låntagaren inte kan återbetala linjen, långivaren kommer att ta ägandet av eventuella säkerheter och likvidera det att betala av balansen.

2 oprioriterade affärs kredit—denna typ av LOC kräver inte specificerade tillgångar som säkerhet—men en allmän kvarstad och personlig garanti kommer sannolikt att krävas., Eftersom det inte finns någon specificerad säkerhet i samband med denna typ av kredit, verksamheten kommer sannolikt att behöva en starkare kredit profil tillsammans med en positiv business track record att kvalificera sig. Dessutom, räntorna kan vara något högre; och oprioriterade kredit linjer är ofta mindre.

Ett Företag Lån jämfört med ett Företag Kredit

Ur långivarens perspektiv (både traditionella långivare som banker och online långivare som erbjuder business kreditramar) en kredit samt ett långfristigt lån är mycket olika., Till exempel, när en långivare utvärderar din kreditvärdighet för ett terminslån, de tittar på ett företags kredit profil att fatta ett beslut om ett lån idag. För en kredit, de tittar på ett företags kreditresultat idag, att fatta beslut om kreditvärdighet av verksamheten någon gång i framtiden när den kommer åt kreditlinjen. Till en långivare, dessa är två mycket olika situationer och kan förklara varför kvalificeringsprocessen för en kredit kan vara lite mer grundlig.

det är inte den enda skillnaden mellan ett terminslån och en kreditlinje., Ett terminslån innebär ett fast belopp av medel, som verksamheten får i en klumpsumma när lånet är godkänt. Periodiska betalningar återbetalas normalt under en bestämd tidsperiod, eller term, i en förutbestämd tidsplan för betalningar tills saldot betalas i sin helhet.

en affärslinje av kredit innehåller också en viss ytterligare flexibilitet som inte ingår i ett small business lån. En LOC är i grunden en kreditgräns ett företag kan låna mot när de behöver det, återbetala och använda igen—ofta för en viss term., De flesta långivare kräver LOC saldot föras till noll någon gång under löptiden för kreditlinjen.

LOCs används ofta för kortsiktiga rörelseändamål och för mer omedelbara intäktsgenererande aktiviteter eftersom verksamheten kan få tillgång till fonderna efter behov.

Hur fungerar ett LOC?

När du öppnar ett företags kredit får företaget tillgång till ett angivet belopp att använda efter behov., Ett månatligt uttalande som återspeglar hur mycket kredit som används kommer också att innehålla några räntekostnader (till skillnad från ett terminslån betalar du bara ränta för de medel du använder när du använder dem).

som nämnts ovan baseras din betalning och räntan på de medel du använder. När återbetalas, kreditgränsen är tillgänglig för att nås igen efter behov. Den periodiska betalningsplanen för att återbetala en kredit kommer att variera beroende på långivaren. Antingen en veckovis eller månadsvis, periodisk betalningsplan är vanligt.

förutom räntekostnaderna är en årlig avgift för ett LOC inte ovanligt., Om ditt företag ofta kommer åt LOC, transaktionsavgifter kan också gälla.

små LOCs (under $100,000) kan fungera som ett kreditkort konto, med förskott genom att använda ett kreditkort knuten till kreditlinjen eller genom att skriva kontroller som utfärdats för kontot. Vissa långivare erbjuder också möjlighet att deponera medel direkt i affärsbankkontot via en ACH-insättning.

När ska ett företag överväga ett LOC?,

om ditt företag regelbundet kräver tillgång till medel för att möta kortsiktiga kapitalbehov för att hantera företagets dagliga kapitalkrav, kan det vara meningsfullt att ansöka om ett LOC. Här är några exempel på situationer där ett LOC kan vara en bra idé:

exempel # 1: en säsongsbunden verksamhet som genererar det mesta av sin försäljning på sommaren kan använda ett LOC i offseason (förutsatt att de hade kassaflödet för att göra de periodiska betalningarna) för att täcka overhead eftersom de överbryggas från en säsong till nästa., LOC kan tillåta dem att upprätthålla normala affärsverksamhet även om deras inkomster varierar.

exempel #2: ett litet företag kan använda ett LOC för att finansiera en marknadsföringskampanj, vilket skulle locka nya kunder och utöka försäljningen. De lånade medlen kan betalas ut snabbt eftersom kampanjen potentiellt skulle generera ytterligare intäkter.

exempel # 3: om ett företag som behövs för att täcka kostnader i väntan på att en kund ska göra betalningar på en faktura, kan ett LOC vara användbart för kontanthantering.,

ett nytt företag utan en etablerad affärskreditprofil eller en företagsägare med en låg personlig kredit värdering kommer sannolikt att ha en svår tid som berättigar till en LOC. De flesta långivare föredrar att erbjuda en LOC till mer etablerade företag med en meritlista och intäkter för att stödja mer flexibel finansiering som tillhandahålls av en kredit.

vem erbjuder affärs krediter?

de flesta större banker som betjänar småföretag—inklusive affärsbanker, gemenskapsbanker, förutom kreditföreningar—erbjuder affärslinjer för kredit., Många online långivare, som OnDeck, erbjuder också affärs krediter.

långivare brukar bara överväga mer etablerade företag med en positiv kredithistoria för en kredit. För nya företag (under 2 år), vissa banker erbjuder LOCs backas upp av Small Business Administration. SBAS CAPLine-Programmet erbjuder berättigade företag möjlighet att välja mellan fyra olika typer av lokaliseringar för att hjälpa till att finansiera sina kortsiktiga kapitalbehov.,

ansöker om en kreditlinje

som ett terminslån, kommer de flesta långivare vill se finansiella register och dokument som visar en meritlista och visar kreditvärdighet. Traditionella långivare som banker och kreditföreningar kommer att kräva ytterligare dokumentation online långivare kanske inte kräver, så det är en bra idé att ta reda på innan ditt första möte med långivaren vad som kommer att krävas., Några av de grundläggande uppgifter du behöver tillämpa kan omfatta:

• Business License
• skattedeklarationer
• 2-3 månaders kontoutdrag
• ett bankkonto för företag
• standard finansiella dokument som p&l, AR, AP, kassaflöde, etc.,

Du bör vara beredd att diskutera detaljerna i företagets finansiella ställning med långivaren, så alla dokument du kan vara obekant med dig bör rådgöra med en betrodd rådgivare som din revisor eller CPA för att se till att du förstår exakt vad dokumenten tyder på om den ekonomiska hälsan i ditt företag.,

för att visa att verksamheten är kvalificerad för ett LOC, var beredd att visa:

• verksamheten är lönsam att generera ytterligare intäkter
• ledningen förstår de finansiella aspekterna av att driva ett företag
• verksamheten har en plan för LOC att täcka specifika kostnader vid specifika tider och kan visa sin förmåga att göra de periodiska betalningarna

vad du behöver veta innan du öppnar en kreditlinje

innan du öppnar en loc, se till att du förstår din valda långivarens kvalifikationskriterier, lånevillkor, räntor och avgifter.,

• Det kan finnas avgifter för kontouppsättning, transaktioner och årliga avgifter. Till exempel kan en bank ta ut en öppningsavgift på $ 150 (eller mer beroende på kreditkontot) utan årlig avgift för de första 12 månaderna, men en årlig avgift i början av det andra året.
• för att minska risken är det inte ovanligt att långivaren kräver att verksamheten betalar ner sitt utestående LOC-saldo till $0 någon gång under året, ofta i minst 30 dagar., Detta försäkrar en långivare att låntagaren genererar tillräckligt kassaflöde för att fungera oberoende av LOC, och inte förlita sig på finansiering som ett substitut för kassaflöde eller ägarens kapital.
• på grund av marknadens oförutsägbara karaktär, kan en långivare förbehåller sig rätten att ringa någon LOC betalas omedelbart. Detta innebär att hela saldot måste betalas och LOC reduceras till noll utan varning., Om ditt företag beror på kredit, detta kan vara ett kritiskt hinder, så verksamheten bör alltid vara beredd att antingen ersätta LOC eller skala tillbaka för att vädret förlust av kredit.

3 Tips om att hålla en LOC

1. regelbundet betala ner ditt saldo och undvika att hålla din genomsnittliga löpande saldo nära din kreditgräns. Detta kommer att visa din långivare du vet hur man utnyttja värdet och flexibiliteten av LOC.
2. att använda ett LOC för att täcka rörelseförluster är inte det bästa alternativet—det kommer att göra återbetalningen svår.,
3. Tänk strategiskt på ditt kapitalbehov för året för att bestämma den bästa tiden att ansöka om ett LOC. Långivare är mer benägna att bevilja en kreditlinje när verksamheten kassaflödet är stark.

en affärslinje av kredit kan vara ett värdefullt verktyg för att främja tillväxt och finansiera andra vinstgenererande initiativ. De erbjuder den finansiella flexibiliteten för att täcka luckor i normala kontantcykler, kan användas för att utnyttja resurser för att upprätthålla verksamheten året runt för säsongsföretag, och kan finansiera kostnader som bygger värde och förstärker framgång i samförstånd med andra finansiella verktyg.,